オルカンのバイアンドホールド最強と実感する一ヶ月

長期ウォッチ用に保有している投資信託を定期確認しました。

下記の投資信託は2019年1月1日に1万円ずつ買って長期ウォッチをしています。早いもので気付けば3年を超えました。

※リンクは詳細記事が新しいタブで開きます。

2018年に副業で稼いだ6万円がこんな育つとは思ってなかったけど身銭切りつつ遠目から確認できるのは良い体験になってます。（バランスファンド中心で6万円→8万円と大満足。）

コロナショック以降はすっかり株式100％のオールカントリーVSバランスファンドをウォッチする記事になっています。

【最初に結論】

10月中旬からの株価回復を受けてオルカンのリターンがダントツでした。何度も書いてますが基本はオルカンと現金（暴落対策費）のポートフォリオが気楽な気がしますね。

ニッセイ4資産均等型と楽天バランス均等型の差が徐々に開いてきました。ここらへん為替ヘッジがあるんだろうな、と思いつつ、円高に修正されたときに恩恵受けるし、投信なので米CPI直後の円高巻き戻しはまだ反映されていませんので来月の楽しみにしたいと思います。

低迷期というのは積立投資家にとって一番の稼ぎ時。悲観的になり過ぎず毎月淡々と買っていきましょう。

では、実際に保有している投資信託がどうなっているか見ていきましょう。

株価回復を受けてオルカンが前回比

オルカン積立を始めたので数字だけでスミマセン。

数字で見ると株式100％のオルカン圧勝の一ヶ月でした。

先進国株式、日本株、新興国株式の3均等はバランスファンド以下のリターン。ここらへん新興国株が重しになってる感がありますが、反対に米国株一人負けのときは期待できそうです。

米国株少なめなのでオルカンよりは低いものの、バランスファンドよりはリターンがあり、リスク通りの動きというところでしょうか。

上述しましたが先日の米CPIを受けてのドル円8円巻き戻しの反映はまだされていませんので、来月チェックしたときにどうなるか楽しみでもあります。

国内債券はジリジリ金利の影響が出てきています。しかしデュレーションが長いので金利低下局面になれば十分回復するレベル。

バランスファンドを見ていると持っているリスク通りの動き。今は債券が足を引っ張っていますが、金利低下時には債券価格上昇、株価暴落時にはリバランスでそれなりのリターンに合わせてくるでしょう。

楽天バランス均等型は債券部分に為替ヘッジをしているので円高局面での動きはウォッチしておきたいところ。

ボラティリティ（値動きの幅）が大きすぎるとリターンを棄損するので、何だかんだで超長期で良いリターンが出るんじゃないかな、と期待しつつウォッチしていきます。

とはいえ、3年10ヶ月ホールドしているだけでバランスファンドは30％超、オルカンだと70％超のリターンです。

腹落ちした商品を積立投資する。
何だかんだでコレが一番強いと思います。

その他思ったことなど。

下落局面での4資産均等型の安心感。オルカン＋6.2％のところ債券含んでるのに＋2.9％と上昇局面も取り逃しが少ないです。10年ホールドすれば負けナシは伊達じゃない。
GPIFポートフォリオすごい。。

保有して4年近くもなるとバランスファンドでもばらつきが出てきました。しかしリスクとリターンは想定通りな感じです。

バランスファンドは金利が上がると債券部分がダメージ受けますが、後々は金利リターンが増える、不景気で金利下がる時期は債券価格上昇と長期目線は焦らずいきたいです。

金額は小さいのですが、2019年1月1日に買ったオールカントリーは約3年10ヶ月で利回り76.7％となりました。

本来の株式リターンを考えると期待値高めを4年連続で引いた感じ。買ったタイミングもラッキーでした。

国内債券インデックスは金利上昇局面でしばらくマイナスが続きそうです。しかし暴落となった時はコイツより頼りになる投信はありません。

現金と何が違うの？と思うかもですが、コロナショックのときはしっかり＋1.2％とかになっていました。

金融危機にリターンが出て、そのタイミングでリバランスを考えると、単品で持つよりもバランスファンドの中に入っててくれると助かる商品ですね。

ちなみにコロナショック前の最高潮だった2020年2月23日。

【参考】コロナショック前

ななし

3年前でさえ「もう株価は限界だ…」と暴落が叫ばれていましたが何だかんだでバイアンドホールドの勝利ですね。

おまけで暴落中も。

【参考】暴落中の状況